Managementul Riscului Economic

Modificarile din mediul bancar

Analiza si managementul riscului financiar in domeniul bancar sunt doua probleme mereu actuale si extrem de importante. Fiecare institutie financiara incearca sa obtina o

organizare la nivel inalt conforma cu realitatile curente legate de schimbarile economice si ale pietelor financiare. Acest mod de abordare subliniaza responsabilitatea principalilor

participanti la procesul guvernamental, corelata cu managementul diferitelor dimensiuni ale riscului financiar. In ultimul deceniu, inovatiile pe piata financiara si internationalizarea rezultatelor financiare fac de nerecunoscut imaginea bancii. Progresele tehnice si dereglarile pietei confera impreuna noi oportunitati in domeniul bancar in conditiile sporirii presiunii concurentei intre banci si nu numai.

La sfarsitul anilor ’80, limitele atinse de afacerile bancilor traditionale au inceput sa se diminueze si rigoarea in ceea ce priveste capitalul a inceput sa creasca. Bancile au

reactionat la aceasta noua concurenta cu energie si imaginatie in cautarea unor noi scene de actiune.

Extinderea pe pietele financiare internationale si marea diversitate a instrumentelor

financiare, au permis bancilor largirea accesului la fonduri. In acelasi timp apar oportunitati in design-ul noilor produse si furnizarea unui numar mai mare de servicii. In timp ce aceste schimbari par a fi rapide in unele tari fata de altele, bancile de pretutindeni incep sa devina din ce in ce mai implicate in derularea unor noi instrumente, produse, servicii si tehnici.

Practicile bancilor traditionale – bazate pe primirea depozitelor si garantarea

imprumuturilor – sunt azi doar o parte a afacerilor tipic bancare, si adesea sunt cel mai

putin profitabile.

Inovatia financiara a insemnat, de asemeni, sporirea orientarii pietei si profitului din pietele bancare, mai ales introducerea conceptelor noi , a operatiilor noi in principal a tranzactiilor cu titluri, speculatii bursiere, operatiuni de acoperire, etc. Acest proces a fost posibil utilizand profitul provenit din ipoteci, lesing, si credite externe, un pas inapoi in ceea ce priveste securitatea pentru vanzari, un proces cunoscut al securitizarii. O prima

motivatie pentru inovatie a fost introducerea conditiilor legate de prudenta de capital,

materializate in transformarea unor noi tipuri de instrumentelor financiare “in afara

bilantului”.

Aceste instrumente sunt, din punct de vedere tehnic, foarte complicate si prost intelese, cu exceptia expertilor in piete, in timp ce multi altii pun probleme complexe in termeni de

masurarea riscului, management si control. In plus, asocierea profitului cu oricare din

aceste instrumente foarte volatile este importanta pentru ca asemeni pietelor financiare din care provin expun bancile unor niveluri ridicate de risc.

In ziua de azi, exista mult mai multe preocupari in domeniul inovatiilor financiare –

bancare, in special cu privire la instrumentele care pot avea influenta concentrarea riscului si cresterea volatilitatii inauntrul intregului sistem bancar. Acesta este o realitate in cazul raspandirii interesului legat de evaluarea riscului. Corelatia dintre diferitele tipuri de risc, in cadrul bancii dar si in intregul sistem bancar, creste si tinde sa devina mult mai complexa.

Internationalizarea si dereglarea au cresut posibilitatea molipsirii, ca dovada intinderea crizelor financiare din Tailanda in tot restul Asiei de Sud, Estul Asiei, Europa Orientala si America de Sud la sfarsitul anilor ’90, si efectul s-a resimtit in sistemul bancar din intreaga lume. Evolutia sistemului bancar si a pietelor, a determinat aparitia preocuparilor legate de prudenta la nivel macroeconomic si probleme legate de politica monetara.

Aceasta dezvoltare a crescut nevoia pentru functia sofisticata referitoare la masurarea, managementul si controlul riscului. Calitatea corpului de guvernare bancara, devenit un subiect mult mai dezbatut si accesul la regulament si supraveghere, a fost dramatic modificata. In cadrul bancii, noul mediu bancar si cresterea pietei au necesitat corelarea integrarii dreptului la profit cu cerintele tehnicilor de risc bancar.