Riscul Ratei Dobânzii

Capitolul I: Aspecte generale privind riscurile 3

Capitolul I: Aspecte generale privind riscurile.

Riscul ratei dobânzii

1.1. Intoducere

Riscul apare în toate activităţile umane, poate avea efect asupra sănătăţii şi securităţii, asupra economiei sau asupra mediului ambiant.

Piaţa financiară suferă influenta unui numar apreciabil de factori subiectivi , motiv pentru care ea devine deosebit de volativă si in acest cadru instituşiile bancare sunt constiente ca maximizare profitului inplica o inpunere permanentă la risc.

În activitatea pe care o sesfăsoara bancile comerciale se confruntă cu o serie de factori de risc care pun în pericol buna desfăsurare a activităti banci. Acesti factori de risc sunt:

- riscul de credit - exprimă posibilitatea ca debitorii sau emitenţii de titluri să

nu–şi onoreze obligaţiile la scadenţă, ca urmare a degradării situaţiei financiare a

acestora, care poate fi determinată de condiţiile afacerii împrumutatului sau de

situaţiagenerală a economiei.

- Riscul operaţional- este considerat riscul de pierdere ce rezultă din carenţe sau prăbuşiri atribuibile procedurilor, persoanelor şi sistemelor interne sau evenimentelor externe ale unei organizaţii bancare.

- Riscul de lichiditate- constă în probabilitatea ca banca să nu-şi poată onora plăţile faţă de clienţi, ca urmare a devierii proporţiei dintre creditele acordate pe temen lung şi creditele pe termen scurt şi a necorelării acestor active cu pasivele băncii, adică cu resursele.

- Riscul valutar - probabilitatea de a inregistra pierderi in urma variatiei cursului de schimb

- Riscul ratei dobanzii - reprezintă acel risc de deteriorare a situaţiei patrimoniale a băncii sub influenţa unei modificări adverse a nivelului dobânzilor pe piaţă

Atât prin definiţii antipice („Volatilitatea ieşirilor sau rezultatelor potenţiale ale unui proces” sau „Cât de surprins vrei să fi cu adevărat”), cât şi prin definiţii tehnice („Schimbarea efectuată ce va avea impact asupra obiectivelor stabilite” sau „Un eveniment ce are potenţialul de a susţine sau de a împiedica atingerea obiectivelor planificate”), noţiunea de risc reprezintă o combinaţie între fregvenţă, şansă sau probabilitate şi consecinţele unui eveniment periculos specificat.

Şi cu toate acestea, optimismul pur şi neîngrădit mereu te îmbie să-ţi asumi un risc, căci nu totdeauna atrage primejdii:

- ne asumăm riscuri nu pentru a eviata pericolele, ci pentru a obţine beneficii şi pentru a câştiga;

- asumându-ne ricuri controlate şi cunoscute, trăim zilnic partea frumoasă şi esenţială a vieţii;

- cu cât riscul este mai pronunţat, cu atât mai mare va fi recompensa;

- fără risc nu există progres!

1.2. Riscul ratei dobânzii

Dobânda este acea sumă care revine unui proprietar de capital la rambursarea unui împrumut acordat sau preţul folosirii acelui capital precum şi remunerarea riscului pe care îl implică respectivul împrumut.

Modificările neaşteptate ale ratelor dobânzii pot determina schimbări semnificative în profitabilitatea unei bănci şi în valoarea de piaţă a capitalului acesteia. Totodată modificările ratei dobânzii pot determina creşterea sau scăderea veniturilor nete din dobânzi şi a valorii de piaţă a activelor şi pasivelor

Riscul ratei dobânzii este dat de sensibilitatea fluxului de numerar la schimbările ratei dobânzii. Fluctuaţia preţurilor activelor financiare şi pasivelor fianciare poate transforma diversele riscuri într-o ameninţare majoră la adresa unei bănci, datorită schimbării ratei dobânzii într-o perioadă de timp.