Impactul ratelor de finanțare asupra activității întreprinderii - SC Scan Tim SRL

INTRODUCERE

Aşa cum se prezintă în zilele noastre, economia este rezultatul unui proces evolutiv şi al dezvoltării schimbului reciproc de activităţi de la forme inferioare la cele superioare. Într-un asfel de cadru se dezvoltă şi acţionează întreprinderile, care vor aborda, indiferent de profilul lor de activitate problemele de gestiune financiară ori de câte ori efectuează o operaţiune care

priveşte aprovizionarea, deţinerea sau cedarea de titluri de monedă.

În procesul cunoaşterii, o metodă de cercetare indispensabilă o reprezintă analiza, prin intermediul căreia se crează nu numai posibilitatea cercetării lucrurilor şi a fenomenelor, ci se descoperă, structura se verifică şi se stabilesc legăturile de cauzalitate, factorii care le generează şi se pot lua decizii pentru activităţile viitoare. În toate domeniile ştiintei, analiza

joacă rolul unui mijloc necesar cunoaşterii ca metodă de cercetare.

În România ultimilor ani, ştiinţa economică a făcut paşi serioşi înainte în ceea ce priveşte perfecţionarea metodelor de analiză economico-financiară a întreprinderilor în contextul trecerii la economia de piaţă. A fost deschis un câamp larg cercetărilor în domeniul economic şi au fost introduse procedee şi concepte noi de analiză utilizate curent în ţările cu o economie de piaţă a avansată cum ar fi: fondul de rulment, necesarul sau deficitul de fond de rulment

sau fluxul de numerar. O analiză economico-financiară pertinentă este îndreptată către evaluarea aptitudinii întreprinderii de a genera surplusuri monetare care ii garantează

echilibrul financiar şi dezvoltarea.

Echilibrul financiar poate fi definit prin capacitatea întreprinderii de a-şi asigura plata fără întrerupere a datoriilor contractate anterior, inclusiv a datoriilor curente generate de realizarea obiectului de activitate, sau de legislaţia fiscală, din încasarile sale, asfel încât aceasta să poată evita riscul de faliment. Menţinerea echilibrului financiar constituie condiţia esenţială a supravieţuirii întreprinderii. De altfel, echilibrul evoca ideea de armonie între diferitele elemente ale unui sistem, ceea ce în domeniul financiar reprezintă armonizarea resurselor cu nevoile. Ratele de finanţare reprezintă condiţiile de ajustare dintre resursele şi mijloacele economice şi indirect echilibrul financiar al întreprinderii.

Studiul de caz privind ratele de finanţare s-a realizat pe exemplul societăţii comerciale SCAN TIM S.R.L. fiind puşi în evidenţă principalii indicatori prin intermediul cărora poate fi apreciată activitatea desfaşurată de întreprindere pe parcursul primului semestru al anului 2009, pornind de la o situaţie iniţială (data de 1 ianuarie 2009) până la o situaţie finală (considerată 30 iunie 2009).

IMPORTANŢA IMPACTULUI RATELOR DE FINANŢARE

ASUPRA ACTIVITĂŢII ÎNTREPRINDERII

Am ales această temă deoarece în activitatea societăţii comerciale SCAN TIM S.R.L. este necesar a se analiza echilibrul financiar, atât pe termen scurt, cât şi pe termen lung.

Prin intermediul ratelor de finanţare am dorit sa evidenţiez atât aspectul activului – reprezentat în cazul societăţii în cea mai mare parte de active imobilizate corporale (mijloace de transport, echipamente de lucru, componente ale sistemului informaţional), active circulante (nu este cazul unei societăţi prestatoare de servicii să deţină stocuri, însă cele mai mari componente ale activelor circulante sunt creanţele şi disponibilităţile băneşti, atât în numerar, cât şi în conturile bancare), cât şi aspectul datoriilor (pe termen lung – leasingul financiar, pe termen scurt – datoriile comerciale, salariale, către bugetul de stat şi bugetul asigurărilor sociale, datorii fiscale) şi al capitalurilor proprii (capitalul social, rezultatele exerciţiului curent şi rezultatele exerciţiilor anterioare, rezerva legală).

Ratele de finanţare urmăresc modalitatea de finanţare a elementelor de activ din capitalurile permanente sau capitalurile proprii, urmăresc proporţia în care necesarul de fond de rulment este finanţat din fondul de rulment sau măsura în care resursele stabile acoperă capitalul investit, informaţii necesare în procesul decizional al managerilor financiari.

Partea teoretică a prezentei lucrări are la bază fundamentele teoretice ale echilibrului financiar, prezentarea noţiunilor care stau la baza acetuia: fond de rulment, necesar de fond de rulment, trezoreria netă, analiza echilibrului financiar pe baza ratelor de finanţare.

Partea practică, studiul de caz la societatea SCAN TIM S.R.L. prezintă în primul rând societatea, iar apoi bilanţul financiar întocmit pe baza bilanţului contabil din data de 30 iunie 2009, calculul principalelor rate de finanţare şi prezentarea interpretărilor acestuia, adică prezentarea concluziilor şi propunerilor la temă.

Impactul asupra activităţii se concretizează în luarea deciziilor, atât în viitorul apropiat – luarea deciziilor în activitatea curentă, cât şi în viitorul societăţii privit pe termen lung – concretizat în luarea unor decizii strategice. Pe termen lung societatea trebuie să se orienteze spre diferite investiţii, care să îi ofere un nume pe piaţa transporturilor, o paletă de clienţi fideli, o siguranţă pentru comunitatea în care activează (salariaţii companiei vor fi asiguraţi că lucrează într-un mediu stabil, bugetul local va încasa impozitele locale).