Managementul Investițiilor

Cap. I PREZENTAREA INTREPRINDERII

1.1. Elemente de indentificare

Denumirea: S.C. SMANTANICA S.A. Timisoara

Sediu social: Str. Putna , nr.5, Timisoara

Telefon: 0256441262

Numar de inregistrare j 35/1435/1998

Cod fiscal: Ro 8585828

Forma juridica : - persoana jurdica romana

- societate pe actiuni

- capital integral privat

Durata de functionare: nelimitata

1.2.Scurt istric

S.C. SMANTANICA S.A. a fost infiintata in anul 1998, profilul initial de activitate fiind comertul cu produse alimentare. Din anul 2002 domeniul de activitate s-a extins firma incepand si o activitate de productie.

Initial piata de desfacere s-a limitat la magazine mici din Timisoara, insa cresterea rapida a vanzarilor a determinat dezvoltarea gamei de produse comercializate si extinderea pietei de desfacere la nivelul intregi tari distributia fiind asigurata cu mijloace auto propri si inchiriate. Partenerii intreprinderii sunt firme recunoscute din regiune.

1.3. Obiectul de activitate

Consta in:

1. Productia si comercializarea de produse alimentare.

2. Transportul de marfuri respectiv depozitari, manipulari.

3. Activitati de import – export.

4. Alte activitati.

1.4. Situatia patrimoniului si a rezultatelor

Principalii indicatori la incheierea exercitiului financiar au fost:

1. Cifra de afaceri: 1.543.700 lei

2. Capital propriu : 544.700 lei

3. Capital social : 142.100

4. Profit net : 165.600 lei

1.5 Perspectiva situatiei financiare

Pentru perspectiva imediat urmatoare firma doreste sa dezvolte sfera productiei alimentare, astfel se va efectua o investitie privind producerea si comercealizarea produselor de lactate mai ales smantana de 200 gr. pentru care cererea este deocamdata cea mai mare. Necesarul de investitii va fi finantat atat din surse proprii cat si din surse imprumutate.

Cap. II. ESTIMAREA ELEMENTELOR FINANCIARE ALE INVESTITIEI

2.1 Considerente generale

Efectuarea estimarilor analizei financiare ale investitiei are la baza urmatoarele premise:

- afacerea are caracter de continuitate;

- capacitatea afacerii de a genera profit in perioada de prognoza.

Posibilitatea efectuarii studiului presupune :

- evolutia normala a activitatii de exploatare;

- cunoasterea indicatorilor economici la afacerile cu profit similar avand in vedere particularitatile prezentei afaceri..

Vom presupune urmatoarele particularitati:

- perioada de prognoza este de 5 ani.

- un an reprezinta perioada de gratie pentru restituirea ratelor de rambursare, aferente creditului cu plata semestriala a dobanzi.

- lansarea si derularea afacerii in domeniul productiei si desfacerii de smantana cu ajutorul unui credit in valoare de 45.000 lei.

- pe perioada de prognoza nu vor avea loc mariri de capital social prin aportul actionarilor.

- nu vor avea loc contractari suplimentare de credite pe termen mediu, lung sau scurt.

- fluxurile activ exceptionale se vor neglija.

2.2 Prezentarea afacerii

Scopul derulari procesului investitional este de extindere, adica lansarea in productia si comercealizarea de produse din lactate.

Investitia va consta in realizarea unei fabrici de smantana si alte produse din lapte amplasata in Timisoara.

Investitia totala va fi de 142.500 lei repartizata pe surse de finantare astfel:

- participarea firmei va fi de 97.500 lei adica 68%

- participarea banci creditoarea va fi 45.000 lei adica 32%.